クリスマスイブの夜。少年（声：トム･ハンクス）はサンタクロースの存在を疑っていた。妹を寝かしつけに二階に上がって来た父親（声：トム･ハンクス）のズボンのポケットから、サンタの帽子が見えていたのだ。本当にサンタクロースはいるのだろうかと思いながらベッドに横たわっていると、突然家の外に巨大な蒸気機関車がやって来た。外へ駆け出した少年に向かって、機関車の車掌（声：トム・ハンクス）は言った。「一緒にサンタクロースの国へ行こう」と。そして少年を乗せた汽車は、北極点に向かって走り出した・・・。（１０５分）