幕末の京都。倒幕を狙う各藩の志士たちと、それを阻止せんとする新撰組の死闘が連日のように繰り広げられていた。そんな中、どこからともなく現れては志士たちを助け、いずこへともなく姿を消す謎の覆面剣士・鞍馬天狗こと倉田典善（市川雷蔵）がいた。捕らわれの身となった長州藩士を救うため見張りの若き新撰組隊士・船曳休之助を斬った倉田は、休之助が倉田のいきつけの小料理屋の女将おとよ（中村玉緒）の弟であることを知る。一方、倉田が弟の仇だとは知らないおとよは、鞍馬天狗を激しく憎み強く復讐を誓う。大佛次郎原作で何度もリメイクされたうちの大映版・新シリーズ第１話。（７８分/カラー/シネマスコープ）